Laserfiche WebLink
Water Utility Finances & Rates  24  <br /> Water & Sewer Financial Plans & Rate Studies  <br />Figure W10:  SFPUC Wholesale Water Rates (with BAWSCA Bond Surcharge)  <br />  <br />  <br />2.9.2 Substantial Decline in Water Sales  <br />The City’s revenues have been negatively impacted by a substantial decline in water sales and  <br />corresponding water rate revenues in recent years.  Water sales have declined by 25% to 30% from  <br />historical norms in the five years leading up through 2007/08.  More recently, water sales decreased  <br />by about 12.6% from 2013/14 to 2014/15 with water use in the first half of 2015/16 decreasing by  <br />more than 10% compared to the same period in 2014/15.  Revenues may be further impacted due  <br />to additional conservation and cutbacks in customer demand in upcoming years.    <br />  <br />Since the City’s water quantity charges recover a portion of fixed expenses, a reduction in water  <br />sales requires a corresponding increase in rates to recover the same (or slightly reduced) level of  <br />fixed expenses.  Reduced water sales also result in a reduction in wholesale water purchases, which  <br />offset roughly half of the revenue loss via reduced wholesale water purchases.  Although the  <br />6.4.A. - Page 51